Позвольте напомнить вам, как недавно все это было: пенсионная накопительная программа 401(k) становой хребет американской пенсионной системы не существовала до 1978 года. Очередная программа Roth IRA родилась только в 1998 году. Если бы это был человек, то у него лишь недавно появилось бы право покупать алкоголь в магазине.
Никого не должно удивлять, что многие из нас не умеют экономить и вкладывать свои сбережения. Но мы не сумасшедшие. Мы просто новички в этом деле.
То же самое и с высшим образованием. Доля американцев старше 25 лет, имеющих степень бакалавра, возросла с одного из сорока по состоянию на 1940 год до одного из четырех в 2015 году[7]. Средняя стоимость обучения в колледжах выросла за это время более чем в четыре раза с учетом инфляции[8]. Тяжесть и масштаб этой статьи расходов, вдруг свалившейся на наше общество, позволяет объяснить, почему за последние 20 лет так много людей приняли ошибочное решение, взяв кредиты на образование. У нас еще нет многолетнего опыта в этой сфере, мы пока только осваиваемся.
То же самое и с индексными инвестиционными фондами, которым еще не исполнилось и 50 лет. И с хедж-фондами, которые появились всего 25 лет назад. Даже такое явление, как потребительская задолженность, получило широкое распространение только после Второй мировой войны, когда был принят закон о льготном кредитовании военнослужащих, вернувшихся с фронта.
Собаки были одомашнены 10 тысяч лет назад, но все еще сохранили некоторые особенности поведения своих диких предков. Что уж говорить о нас, чей опыт в современном финансовом мире насчитывает от 20 до 50 лет.
Проблема заключается в том, что наши решения по этой теме не строятся на фактах, а имеют слишком сильную эмоциональную окраску. Это позволяет понять, почему мы постоянно делаем не то и не так, когда речь заходит о деньгах.
Мы совершаем неадекватные поступки, потому что являемся пока новичками в этой игре. То, что кому-то, возможно, покажется безумным, мне может представляться логичным. Однако сумасшедших среди нас нет. Все решения мы принимаем на основании собственного уникального опыта, который кажется нам разумным в данный момент.
А теперь позвольте рассказать вам историю о том, как разбогател Билл Гейтс.
2
Удача и риск
Ничто не бывает настолько хорошим или плохим, как может показаться.
Удача и риск идут рука об руку. Оба феномена доказывают, что есть вещи в этой жизни, которыми управляют силы, выходящие за рамки личных возможностей человека.
Профессор Нью-Йоркского университета Скотт Галлоуэй дал меткую формулировку этому явлению, которая позволяет лучше оценивать свои и чужие успехи: «Ничто не бывает настолько хорошим или плохим, как может показаться».
____________
Билл Гейтс ходил в единственную школу в мире, в которой на тот момент был компьютер.
История о том, откуда в школе Лейксайд (пригород Сиэтла) появился компьютер, примечательна сама по себе.
Билл Дугалл, который во время Второй мировой войны был пилотом морской авиации, переквалифицировался впоследствии в учителя математики и естественных наук. «Он был уверен, что учеба по книгам должна дополняться опытом, полученным в реальном мире. Понимал также, что нам необходимы какие-то знания о компьютерах, если мы собираемся поступать в колледж», вспоминал соучредитель компании Microsoft Пол Аллен.
В 1968 году Дугалл обратился к материнскому комитету школы Лейксайд с просьбой использовать выручку от ежегодной распродажи невостребованного школьного имущества (около 3 тысяч долларов) на аренду удаленного компьютерного терминала Teletype Model 30, подключенного к главному компьютеру компании General Electric. «Сама идея покупки рабочего времени компьютера появилась лишь в 1965 году, вспоминал Гейтс впоследствии. Просто человек оказался очень дальновидным». В большинстве университетов в ту пору еще даже близко не было таких компьютеров, как тот, к которому Билл Гейтс имел доступ в восьмом классе. И он использовал эту возможность сполна.
Гейтсу было 13 лет в 1968 году, когда он близко сошелся со своим одноклассником Полом Алленом. Тот тоже оказался одержим работой на школьном компьютере, и оба почувствовали друг в друге родственные души.
Работа на компьютере не входила в общую школьную программу Лейксайда. Это был факультативный предмет. Билл и Пол могли дать простор своей фантазии в свободное время после школы, по вечерам и выходным. Они быстро стали компьютерными экспертами.
Аллен вспоминал, что во время одной из таких вечерних посиделок Гейтс показал ему журнал Fortune и спросил: «Интересно, каково это руководить компанией из списка Fortune 500?» Аллен ответил, что понятия не имеет. «Может быть, когда-нибудь мы откроем свою компьютерную компанию», сказал Гейтс. Сегодня Microsoft оценивается более чем в триллион долларов.
А теперь немного математики.
В 1968 году в мире, по данным ООН, было примерно 303 миллиона старшеклассников.
Около 18 миллионов из них жили в США, приблизительно 270 тысяч в штате Вашингтон, чуть больше 100 тысяч в Сиэтле и поблизости.
Примечания
1
J. Pressler, Former Merrill Lynch Executive Forced to Declare Bankruptcy Just to Keep a $14 Million Roof Over His Head, New York magazine (April 9, 2010).
2
Там же.
3
L. Thomas Jr., The Tale of the $8 Million Bargain House in Greenwich, The New York Times (January 25, 2014).
4
U. Malmendier, S. Nagel, Depression Babies: Do Macroeconomic Experiences Affect Risk-Taking? (August 2007).
5
How large are 401(k)s? Investment Company Institute (December 2019).
6
R. Butler, Retirement Pay Often Is Scanty, The New York Times (August 14, 1955).
7
Higher education in the United States, Wikipedia.
8
K. Bancalari, Private college tuition is rising faster than inflation again, USA Today (June 9, 2017).