Глава 1
Джейсон учится в шестом классе и мало помалу наживает состояние. Мы с сыном видим его почти каждый день по дороге в школу. Он катит в своем лимузине с шофером, сидя на заднем сиденье - такой нарядный, в клевом костюме и темных очках. Эх, до чего ж это здорово - быть одиннадцатилетним, богатым и клевым! Что за жизнь! Ладно, признаю, я немного увлекся. Сказать по правде, ездит он не в лимузине, а на самокате. И насчет клевого костюма с очками я тоже немного приврал. Джейсон носит великоватый для него свитер и джинсы, никаких очков на нем нет, зато по его щекам сразу можно сказать, что он ел нынче на завтрак. Но дело не в этом. Дело в том, что Джейсон - бизнесмен.
Бизнес у него простенький, но зато выгодный. Джейсон покупает жевательную резинку, четыре пять пачек в день. Пачка стоит 25 центов, в каждой по пять пластинок. По словам моего сына, Джейсон, едва придя в школу, превращается в своего рода супергероя. Ни дождь, ни слякоть, ни вреднющие школьные видеокамеры - ничто не способно ему помешать продавать жвачку. Думаю, клиентам Джейсона нравится делать покупки у супергероя (а может, все дело в том, его клиенты - это ребята, которых после уроков оставляют в школе). Но как бы там ни было, Джейсон продает каждую пластинку жвачки по 25 центов. (Думаю, - сам я ни разу этого не видел, - он сует распечатанную пачку потенциальному покупателю под нос и говорит: "Хочется небось? Вижу вижу, хочется!" И повторяет эти слова до тех пор, пока его однокашник или падает в обморок, или расстается с четвертаком.)
По подсчетам моего сына, продавая пластинки по 25 центов, Джейсон загребает на каждой пачке 1 доллар 25 центов. А поскольку каждая обходится ему в 25 центов, получается, что на каждой пачке, которую он сует… извините, продает, он наживает 1 доллар чистой прибыли. Четыре пять пачек в день - это же куча денег!
Ну так вот. Как то раз, снова увидев Джейсона, я спросил у моего шестиклассника:
- Послушай, как, по твоему, сколько денег огребет этот ваш Джейсон к окончанию школы?
Сын - назовем его Беном (хотя вообще то его имя - Мат) - приступил к подсчетам, используя для них все силы своего ума (и несколько пальцев).
- Постой, постой, - повторял он. - Значит, четыре бакса в день, пять дней в неделю. Это выходит двадцать долларов в неделю. Недель в учебном году тридцать шесть, получается семьсот двадцать долларов в год. Если он проучится еще шесть лет, то к окончанию школы заработает четыре тысячи долларов с хвостиком!
Упускать такую возможность преподать сыну урок было никак нельзя, и потому я спросил:
- Бен, если бы Джейсон предложил тебе купить половину его бизнеса, сколько бы ты ему дал? Ну то есть представь: он готов все шесть лет, до окончания школы, отдавать тебе половину своей прибыли, однако деньги с тебя хочет получить сейчас. Сколько бы ты заплатил?
- Ну… - видно было, что на этот раз Бен начал вертеть мозгами по настоящему: все таки речь шла о реальных деньгах, - может, Джейсон и не по четыре-пять пачек в день продает, а по три - так оно вернее. Значит, он делает доллара три в день. Все равно за неделю получается пятнадцать. За тридцать шесть недель - это будет тридцать шесть умножить на пятнадцать (вообще то, тут я мог бы ему немного помочь) - получается больше пятисот долларов в год. Учиться Джейсону еще шесть лет, выходит шесть на пятьсот - три тысячи долларов к концу школы!
- Ладно, - сказал я. - То есть, насколько я понимаю, ты дал бы Джейсону за половину его прибыли полторы тысячи долларов, так?
- Ну вот еще, - немедля ответил Бен. - Во-первых, зачем мне платить полторы тысячи, если я всего полторы и буду с этого иметь? Тут и смысла никакого нет. Потом, я эти полторы стану от Джейсона частями получать шесть лет. Так чего ж я отдам сейчас полторы тысячи, чтобы они ко мне возвращались целых шесть лет? И опять же, может, дела у Джейсона идут и лучше, чем я думаю, и тогда мне достанется больше полутора тысяч. Но ведь не исключено, что и хуже!
- Ну, да, - поддакнул я, - а может, кто то еще из ребят начнет продавать в школе жвачку, и получится конкуренция, и Джейсон столько, сколько теперь, зарабатывать не сможет.
- Не е, Джейсон у нас практически супергерой, - возразил Бен. - Не думаю, что кто нибудь сможет торговать так же лихо, как он, об этом мне беспокоится нечего.
- Ладно, я тебя понял, - отозвался я. - Бизнес у Джейсона хороший, однако отдавать за половину его полторы тысячи долларов - это перебор. Но допустим, Джейсон предложит тебе эту половину за один доллар. В этом случае ты ее купишь?
- А как же! - выпалил Бен таким тоном, каким дети обычно спрашивают: "Папа, ты что, идиот?"
- Хорошо, - продолжал я, решив пока не обращать внимания на его тон. - Правильная цена лежит где то между долларом и полутора тысячами. Считай, мы почти уже подобрались к сути дела. Так сколько бы ты ему дал?
- Четыреста пятьдесят баксов. Столько я заплатил бы сегодня. И если я за шесть лет наберу полторы тысячи, то буду считать, что заключил хорошую сделку. - Бен явно был доволен своим решением.
- Отлично! - воскликнул я. - Вот теперь ты наконец понял, чем я зарабатываю на жизнь.
- Пап, ты о чем? Я совсем запутался. Я у тебя и жвачки то в руках ни разу не видел.
- Нет, Бен, жвачкой я не торгую. Я занимаюсь тем, что прикидываю, сколько стоит какой нибудь бизнес - вот как мы с тобой оценивали бизнес Джейсона. И если я могу купить бизнес дешевле, чем он по моим прикидкам стоит, я его куплю!
- Погоди секунду. - Бен явно был в замешательстве. - Что то у тебя все больно просто получается. Если бизнес стоит тысячу долларов, кто же станет продавать его за пятьсот?
Как выяснилось впоследствии, этот на первый взгляд разумный и очевидный вопрос оказался на самом деле вопросом волшебным, и на нем то вся эта книжка и держится. Я сказал Бену, что он только что задал главный вопрос, что, верит он в это или нет, но существуют места, где тот или иной бизнес продают за половину цены. И сказал, что могу научить его отыскивать эти места и покупать такой бизнес. Но, разумеется, сказал я ему, тут есть одна хитрость.
Хитрость эта не в том, что ответ невероятно сложен. Да ничего подобного. И не в том, что нужно быть гением или супершпионом, чтобы найти тысячедолларовые бумажки, которые продают за пятьсот. Бумажки искать не нужно. Собственно говоря, я и книгу-то эту решил написать не только потому, что хочу, чтобы Бен и его братья с сестрами поняли, чем я зарабатываю на жизнь, но для того, чтобы и сами они научились вкладывать деньги с выгодой для себя. Думаю, чем бы они в будущем ни занялись (вовсе не обязательно - управлением финансами, я их на этот путь наставлять нисколько не собираюсь), им наверняка нужно будет знать, как толково вкладывать часть своих заработков.
Однако, как я уже сказал Бену, тут есть одна хитрость. И состоит она в том, что вам придется выслушать длинную историю, потратить время на то, чтобы ее понять, и, самое главное, вы должны поверить в то, что она правдива. На самом-то деле в конце этой истории находится та самая волшебная формула, о которой я говорил во Введении и которая со временем сделает вас богатым человеком. Я не шучу. К сожалению, если вы не поверите, что она сделает вас богатым, она этого и не сделает. А с другой стороны, если вы поверите в историю, которую я собираюсь вам рассказать, - я имею в виду, поверите по настоящему, всей душой, - тогда вы сможете выбирать, как вам богатеть: с формулой или без нее. С формулой это дело отнимет гораздо меньше времени и сил, да и результаты у большинства людей получатся гораздо лучшие, однако, дочитав книгу до конца, вы уж сами решите, каким путем вам идти.
Ладно ладно, я знаю, что вы подумали. Что это за ерунда насчет поверить - не поверить? О чем вообще речь - о новой религии, Питере Пене или о Гудвине, Великом и Ужасном? Нет, я вовсе не собираюсь показывать вам хрустальный шар, в котором сидит ведьма, - я их и сам все еще до смерти боюсь, - и летающих обезьян никаких тоже не будет - главным образом, потому, что они к моей истории никакого отношения не имеют. А вот как насчет "сделает вас богатым"? Что это может значить? Разве книга способна научить человека стать богатым? Ерунда какая-то. Будь это так, все бы уже разбогатели. Тем более если в ней есть волшебная формула. Если каждый знает волшебную формулу, а богатым стать все равно может не каждый, значит, и формула эта не работает.
Но ведь я обещал вам, что история будет длинная. И начать ее я собираюсь с самого начала. Потому что для моих детей, да и для большинства других все это окажется новостью. Потому что взрослых, даже если они думают, будто уже много чего знают о вложении денег, даже если они окончили бизнес школу и даже если они управляют деньгами других людей, учили не тому, чему следует. И было это так с самого начала. Очень немногие верят в правдивость истории, которую я собираюсь рассказать. Я знаю это, потому что, если бы они в нее верили по настоящему, всей душой, то и людей, которые с толком вкладывают деньги, было бы намного больше. А их мало. Я уверен, что могу научить вас (и каждого из моих детей), как стать таким человеком. Так что давайте все таки начнем.
Глава 2
Вообще говоря, начать - дело не самое простое. Умение сберегать какие бы то ни было деньги требует от человека очень большой дисциплины. В конце концов, сколько бы вы их ни заработали или ни получили от кого то, найти, на что их потратить, проще простого, да и удовольствие при этом получаешь сразу, ждать не приходится. Вот когда я был еще молод, то решил отдать все мои деньги Джонсону Смиту. Разумеется, мне очень хотелось бы сказать вам, что Джонсон Смит был сиротой, нуждавшимся в помощи. Я с радостью поведал бы, что деньги, полученные от меня Джоном Смитом, изменили всю его жизнь. Мне очень хочется сказать что нибудь в этом роде, но не могу, потому что это не совсем верно. Понимаете, в чем дело? "Джонсон Смит" - не человек, компания, так что я лучше буду писать это имя в кавычках. Хотя компания эта не такая, как все прочие. Она продавала по почте визжащие подушки, порошок, от которого у человека все начинало зудеть, и поддельную собачью рвоту, очень похожую на настоящую.
Я что хочу сказать? Все таки я не все свои деньги выбросил на ветер. Часть их я потратил на образовательные материалы. Как то раз ребята из "Джонсона Смита" ухитрились продать мне метеорологический аэрозонд - высотой он был метра три с половиной, а в обхвате все десять. О том, что этот огромный шар используют для наблюдения за погодой, я тогда ничего не знал, однако в слове "метеорологический" мне почудилось нечто образовательное - ну, вроде того. В общем, как только мы с братом научились надувать этот шар воздухом из пылесоса, у нас возникла большая проблема. Шар оказался намного больше двери, выходившей на улицу. Прибегнув к сложной формуле, в которой и Эйнштейн разобрался бы не сразу, мы решили, что, если упереться в этот шарище спинами и как следует поднажать, он, глядишь, сквозь дверь и протиснется, не лопнув и саму ее не повредив (кроме всего прочего, мама наша к тому времени домой еще не вернулась). И, должен сказать, идея сработала, если не считать того, что мы кое о чем забыли.
Похоже, воздух на улице был холоднее, чем в доме. А это означало, что шар мы надули теплым воздухом. А поскольку едва ли не всем, кроме меня и брата, было уже и тогда известно, что нагретый воздух поднимается вверх, шар именно это и сделал и поплыл себе куда то. С полмили мы с братом гнались за ним по улице, а после он налетел на дерево и лопнул.
По счастью, я извлек из всего случившегося ценный урок. Я, правда, не могу сейчас точно вспомнить какой, однако почти уверен, что был он как то связан с необходимостью сохранять деньги для покупки того, что может понадобиться тебе в будущем, а не тратить их на гигантские шары, за которыми потом еще приходится гоняться по улице целых три, а то и четыре минуты.
Впрочем, для наших целей довольно пока предположить, что все мы пришли к единому мнению: важно беречь деньги на будущее. Предположим также, что вы смогли одолеть множество соблазнов, которыми искушают вас люди "Джонсона Смита" и тысячи других, призывающих потратить ваши деньги, что вы (или ваши родители) обладаете средствами, достаточными, чтобы покупать все необходимое для жизни - еду, одежду, крышу над головой и что, внимательно следя за своими расходами, вы смогли отложить хотя бы малую сумму. Теперь вам нужно положить ваши деньги, скажем, тысячу долларов, в какое нибудь такое место, где они смогут расти и даже умножаться.
С виду все очень просто. Конечно, вы можете поло жить их под матрас или в копилку, однако, когда вы их оттуда достанете, пусть даже через многие годы, у вас так и останется та самая тысяча, которую вы туда "вложили". И ничего к ней не прибавится. На самом то деле может получиться, что цены на вещи, которые вы собирались купить, возросли, пока деньги лежали в укромном месте, и вы на свою тысячу купите меньше, чем могли бы вначале. Выходит, денег у вас стало меньше, чем было в тот день, когда вы их отложили. Короче говоря, план насчет матраса немного сомнителен.
Следующий план должен быть хоть чем то, да лучше. И это действительно так. Просто возьмите вашу тысячу и отнесите ее в банк. Банк не только согласится держать у себя ваши деньги, он вам же за это еще и приплатит. Каждый год вы будете получать проценты, В большинстве случаев процентная ставка будет тем выше, чем на более долгий срок вы согласитесь доверить банку ваши деньги. Если вы отдадите их на пять лет, то сможете каждый год получать примерно пятипроцентное добавление к первоначальной сумме. Так что в первый год вы получите 50 долларов в виде процентов от вашей тысячи, и к началу второго у вас уже будет лежать в банке 1050 долларов. Под конец второго года вы опять получите 5 процентов, но уже от новой, более высокой суммы, от 1050 долларов, и это будет уже 52,5 доллара. И так все пять лет. А через пять лет ваша тысяча вырастет до 1 тысячи 276 долларов. Совсем неплохо. И уж определенно лучше "матрасного плана".
Итак. Мы пришли к плану номер три, который называется "Кому он нужен, этот банк?". Нет ничего проще, чем обойти банк стороной и одолжить свои деньги какой нибудь фирме или группе людей. Разные фирмы нередко берут деньги взаймы, продавая облигации. У соседней булочной их, как правило, не купишь, однако большие (многомиллионные) компании вроде "Макдоналдса" продают их постоянно. Если вы покупаете на тысячу долларов облигации, ну, например, крупной компании, она может согласиться выплачивать вам каждый год восемь процентов, а через десять лет выкупить у вас их обратно. Это, понятное дело, не жалкие пять процентов, которые даст вам банк.
Тут, правда, есть одна маленькая сложность: вы покупаете облигации фирмы, а потом у нее что то разлаживается, и может случиться так, что вы ни процентов, ни денег своих назад не получите. Собственно, поэтому мелкие, молодые компании - скажем, какой нибудь "Ресторан блинов с маринадами дядюшки Боба" - и готовы платить более высокие проценты, чем компании солидные, устоявшиеся. И по той же причине фирмы вообще выплачивают по облигациям более высокие, чем в банке, проценты. А люди хотят зарабатывать на купленных ими облигациях побольше - это такая плата за риск: они же могут ни своих процентов, ни денег больше никогда не увидеть.
Разумеется, если вам вообще не хочется рисковать своей тысячей долларов, вы можете купить облигации у правительства США. Совершенно без риска в этом мире обойтись, естественно, нельзя, однако, отдавая деньги взаймы правительству США, вы почти совсем ничем не рискуете. Если вы готовы ссудить ему свои деньги, ну, скажем, на десять лет, оно может согласиться выплачивать вам что то около шести процентов (если вы отдадите их на сроки более краткие - скажем, на пять лет, - то процент будет пониже, может четыре, может пять).
Получается, что при условиях нашей задачи самое для нас лучшее - поискать облигации правительства США, которые погашаются (то есть вы получаете ссуженные ему деньги обратно) через десять лет. Искать лучше именно такие облигации, потому что десять лет - срок долгий. А после можно будет сравнить заработанное вами на этой беспроигрышной сделке с правительством США и полученное от других ваших долгосрочных вложений. То есть если правительство ежегодно выплачивает по своим облигациям шесть процентов, это, по существу, означает, что люди, которые готовы ссудить свои деньги на десять лет и при этом не хотят рисковать потерей денег или тем, что им не выплатят обещанные проценты, вправе ожидать шести процентов в год. Иными словами, для тех, кто готов связать свои деньги на десять лет, "нерискованная" ставка должна составлять шесть процентов.
Важно понимать, что это значит. А значит это вот что: если кто то просит, чтобы вы дали ему денег взаймы или вложили их вместе с ним на долгое время, то вы вправе попросить больше шести процентов в год. Почему? Потому что свои шесть процентов вы можете получить без всякого риска. Отдайте деньги правительству США, и оно гарантирует вам получение шести процентов каждый божий год, плюс возврат ваших денег через десять лет. Если Джейсон захочет получить деньги от вас за часть своего жвачечного бизнеса, ему придется предложить вам больше шести процентов годовых, а иначе на фига он вам нужен? Если же он просто захочет занять у вас деньги на долгий срок - условия будут те же. Пусть платит больше шести процентов, и намного. В конце-то концов, свои шесть процентов вы можете без всякого риска получить и от правительства США.
Вот, собственно, и все. Вам нужно лишь запомнить кое что из прочитанного в этой главе.
КРАТКОЕ РЕЗЮМЕ:
1. Вы можете засунуть ваши деньги под матрас, однако этот план немного сомнителен.
2. Вы можете положить свои деньги в банк или купить на них облигации правительства США. Вам гарантируют ставку процента, а деньги вернутся к вам без риска .
3. Вы можете купить облигации компаний или групп. Проценты вам пообещают более высокие, чем в банке или при покупке правительственных облигаций, однако вы рискуете потерять часть ваших денег, а то и все, так что уж постарайтесь, чтобы вам за этот риск заплатили побольше.
4. Вы можете сделать с вашими деньгами еще кое что - об этом мы поговорим в следующей главе.
Да, почти забыл.
5. Нагретый воздух поднимается вверх. Смотрите ка, кое чему меня тот шар все таки научил. Спасибо, "Джонсон Смит"!