Правила богатства. Свой путь к благосостоянию - Темплар Ричард 13 стр.

• Вынужденный инвестор. К этому типу относятся 26 % всех инвесторов; соотношение мужчин и женщин составляет 47/53. Такие люди склонны прислушиваться к мнению консультантов, решения принимают медленно, но легче, чем другие, выходят из игры. Кроме того, они не любят тратить слишком много времени на инвестирование.

• Неподготовленный инвестор. К этому типу относятся 11 % всех инвесторов; соотношение мужчин и женщин составляет 47/53. Их суть можно понять уже из самого определения. Они слишком долго раздумывают перед тем, как сделать инвестицию, вкладывают небольшие суммы и неохотно выходят из игры. Они концентрируются на чем-либо одном и часто руководствуются «горячими» слухами.

Ханна Гроув, директор по маркетингу компании Merrill Lynch Investment Managers, говорит: «Деньги – это эмоциональный инструмент, но чувства могут помочь нам в выборе правильных инвестиционных решений… Если мы сумеем правильно понять свои эмоциональные тенденции, то сможем предвидеть и контролировать наши чувства».

Необходимо точно определить, к какому типу инвесторов вы относитесь, и научиться вовремя соскакивать с аутсайдера. Вы не должны пассивно ждать, пока ситуация изменится к лучшему, а предпринимать решительные действия, вплоть до выхода из инвестиции. Но я знаю, что это иногда бывает очень сложно.

Правило 75 Научитесь читать бухгалтерский баланс

Если вы собираетесь руководить компанией или инвестировать в нее средства, то вам нужно научиться читать бухгалтерский баланс. Это не то же самое, что отчет о прибылях и убытках. Почему? Да потому, что последний дает вам только половину общей картины.

Например, компания Х имеет годовой оборот в один миллион долларов, а затраты составляют 500 тысяч. Таким образом, ее годовой доход равняется 500 тысяч долларов и дела у нее обстоят прекрасно, не так ли? Вовсе не обязательно. Отчет о прибылях и убытках не отражает информации о том, что компания должна банку два миллиона долларов, что годовой оборот в миллион долларов – очень сомнительная цифра и что налоговая задолженность за прошлые годы составляет четыре миллиона. Из этого отчета вы не узнаете, что срок действия франшизы заканчивается, налоговая лазейка вот-вот закроется, а на горизонте появился новый мощный конкурент. Стоит ли инвестировать средства в такую компанию? Я думаю, что нет. Она находится на грани банкротства, занимается явным мошенничеством и не стоит выеденного яйца. Именно поэтому вам и нужен бухгалтерский баланс.

Бухгалтерский баланс должен находиться в равновесии – вот почему он и называется балансом[17]. Базовая формула, которую вы должны знать, выглядит так: активы минус обязательства равняется собственному капиталу, или А – В = С. Говоря проще: то, что у вас есть, минус то, что вы должны, равняется тому, чего вы стоите. Эта формула применима к вам лично и к любой компании, которой вы владеете или в которую инвестируете.

А теперь рассмотрим все эти термины подробнее.

• То, что вы имеете, – ваши активы. Это текущие активы, к которым относятся наличные средства и любые ценности, которые могут быть реализованы (то есть обращены в наличные средства) в течение, скажем, трех месяцев. Сюда могут входить ваши дебиторские задолженности; перечисленные, но еще не поступившие деньги и запасы (продукция, готовая к продаже, и ценное сырье, которое может быть переработано в продукцию). Это могут быть недвижимость, принадлежащая компании, оборудование, а также нематериальные активы.

• То, что вы должны, – ваши обязательства. Сюда входят ваши дебиторские задолженности, долгосрочные и банковские займы. Фактически это сумма наличных средств, которой вы должны располагать на случай одновременного предъявления претензий со стороны всех кредиторов.

• То, чего вы стоите, – ваш собственный капитал. Это А минус В. Данная цифра показывает, сколько реально стоите вы или ваша компания. Есть хорошая формула: вы берете сумму текущих активов и делите ее на сумму обязательств. Если полученная цифра превышает 1,5, это значит, что ваши дела обстоят неплохо. Конечно, в зависимости от конкретной отрасли или области деятельности компании эта цифра может варьироваться, но она служит базовым индикатором.

Есть и другая формула: высчитывается процентное отношение собственного капитала к сумме текущих активов. Если результат составляет не менее 50 %, это хороший показатель. Например, собственный капитал в $35 млн при сумме текущих активов в $70 млн как раз и дает результат 50 %. Но если при собственном капитале в $35 млн ваши текущие активы составляют $120 млн, результат получается уже неудовлетворительный – всего около 29 %.

Поэтому, если вы слышите, что некая компания получила доход в $1 млн, помните – эта цифра еще ни о чем не говорит. Тщательно изучите бухгалтерский баланс. Кроме того, необходимо проанализировать и другие документы, например финансовый отчет. Чем больше информации вы сумеете получить, тем обоснованнее будет ваше решение.

Правило 76 Будьте всегда на шаг впереди своего налогового инспектора

Вы никогда не должны даже делать попытку уклоняться от уплаты налогов. Это может закончиться тюрьмой, причем с большой вероятностью. Нет, я не играю на стороне налоговых органов. Есть разница между уклонением от налогов (это преступление) и избежанием налогов (это простой здравый смысл). Между стремлением не платить лишнего и стремлением незаконно уклониться от уплаты проходит черта, которую не стоит переступать, – это слишком рискованно. Но вам и незачем ее переступать. На свете есть много достойных людей, которые могут дать вам дельный совет.

Чем больше у вас денег, тем острее проблема избежания налогов. Вам необходимо искать способы уменьшить налоговые выплаты – я еще раз подчеркиваю, что это не имеет ничего общего с уклонением, – и такое удовольствие будет обходиться вам все дороже. Здесь есть один тонкий момент: сможет ли экономия от снижения налогов компенсировать потери, связанные с оплатой экспертов и консультантов?

Чем выше вы взбираетесь по лестнице процветания, тем сложнее становится решать вопросы налогообложения. Вас обкладывают со всех сторон, а вы ищете все новые и новые лазейки. Получается бесконечная гонка на опережение – кто кого. Это как шахматная игра, только гораздо более увлекательная и азартная. И ставки в этой игре очень высоки.

Я не хочу давать вам никаких конкретных рекомендаций, поскольку правила игры постоянно меняются, и, кроме того, не хочу подвергнуться судебным преследованиям. Я просто дам несколько общих советов.

• Рассмотрите возможность создания компании с ограниченной ответственностью. Здесь меньше налоговые ставки, и есть различные возможности, которыми не обладают частные предприниматели и люди «свободных профессий». Конечно, я предполагаю, что вы уже начали зарабатывать деньги, – в противном случае вас никак не могут волновать вопросы налогообложения. Но учтите, что в случае создания собственной компании сведения о ней становятся практически общедоступными, поэтому будьте очень осторожны.

• Стремитесь полностью использовать все полагающиеся вам налоговые льготы.

• При рассмотрении любой сделки ищите вариант минимального налогообложения.

• Переселитесь в «налоговый рай». Но здесь есть проблема – таких мест становится все меньше и меньше.

• Инвестируйте в ваш собственный пенсионный фонд – он почти свободен от налогообложения.

• Платите налоги в других странах. Но помните, что доходы, в том числе и от прироста капитала, переведенные в Великобританию, подлежат налогообложению. Могут быть также ситуации, когда вы проживаете за границей, а налоги все равно платите в Великобритании (существуют понятия постоянного проживания, обыкновенного проживания и домицилия).

И помните, что у вас всегда есть замечательный вариант инвестиции, не подлежащей налогообложению, – это получить хороший совет и заплатить за него.

Правило 77 Заставьте работать свои активы

Во-первых, знаете ли вы, какие у вас есть активы? Я имею в виду как долгосрочные (основные), так и краткосрочные (оборотные). Основные активы требуют определенного времени для обращения в наличность, тогда как оборотные обращаются в наличность достаточно быстро и легко. Имеется ли у вас список всех активов? Если нет, составьте. Я подожду.

Составили? Я надеюсь, что вы не забыли включить в этот список следующие пункты:

• недвижимость;

Составили? Я надеюсь, что вы не забыли включить в этот список следующие пункты:

• недвижимость;

• земля;

• автотранспорт;

• пенсионные вклады;

• наличность;

• нематериальные активы;

• предметы искусства, антиквариат и т. п.;

• инвестиции;

• деньги, которые вам должны;

• мебель и прочая собственность;

• патенты;

• акции и облигации;

• интеллектуальная собственность.

Если у вас есть свой бизнес, вы можете дополнить свой список такими пунктами:

• материальные запасы;

• объекты, находящиеся в процессе производства;

• сырье;

• производственные здания и оборудование;

• торговая марка;

• список рассылки.

Начав составлять подобный список, вы начинаете видеть бесчисленные возможности для того, чтобы заставить свои активы работать. Хочу дать еще несколько советов.

• Не допускайте, чтобы ваши активы не использовались. Если у вас есть недвижимость, сдавайте ее в аренду. И не обязательно покупать что-либо специально. Это может быть ненужный вам гараж или участок земли, который вы можете сдать под парковку. Мыслите широко и ничего не упускайте из виду!

• Бессмысленно иметь актив, не приносящий дохода. Он должен по меньшей мере расти в цене.

• Не оставляйте наличность без движения. Заставьте ее работать.

• Если у вас есть собственный бизнес, примите несколько дополнительных советов.

• Сведите к минимуму производственные и сырьевые запасы – они не работают.

• Амортизация – неприятное слово. Используйте его как можно реже. Однако, не учитывая амортизацию оборудования, вы будете сами себя обманывать относительно размеров собственного капитала.

• Если у вас имеется некий объект, возьмите под него кредит, приобретите еще один объект, возьмите новый кредит и т. д. Любой бизнес либо расширяется, либо сокращается, он либо расцветает, либо умирает – выбор за вами. (Я помню все, что говорил раньше, но для приобретения активов кредиты брать можно – их нельзя брать на текущие расходы.)

• Использование оборудования, у которого закончился срок эксплуатации, – это ложная экономия. Юридические последствия могут быть огромными.

• Не давайте в долг больше, чем это необходимо. Деньги, отданные в долг, – в большинстве случаев потерянные деньги.

• Напоминайте о себе своим должникам.

Правило 78 Никогда не верьте, что не заслуживаете большего

Если человек полагает, что ему платят ровно столько, сколько он заслуживает, значит, он себя недооценивает. Крупные компании любят эксплуатировать людей, которые не задают вопросов о зарплате. Но вы не должны попадать в их число.

Здесь есть несколько важных моментов. Во-первых, люди, часто меняющие место работы, обычно переходят туда, где больше платят, поэтому в среднем они зарабатывают больше тех, кто длительное время работает в одной компании (возможно, последним просто нравится то, чем они занимаются). Если вы не собираетесь менять место работы, вам необходимо уметь добиваться большей зарплаты. Вы должны научиться доказывать свою ценность и приводить веские аргументы в пользу того, что ваш вклад в успехи организации никак не соответствует оплате вашего труда.

Во-вторых, ни одна компания не будет платить своим работникам свыше необходимого минимума, поэтому вы сами должны доказывать, что стоите большего. Это требует активных действий с вашей стороны. И даже если вы «свободный художник», вам нужно использовать ту же тактику – доказывать, что вы стоите большего. Никто добровольно не предложит вам повысить зарплату.

В-третьих, если вы постоянно считаете, что заслуживаете большего, это заставляет вас стремиться вперед. Но если вы всегда удовлетворяетесь тем, что имеете, у вас просто исчезает стимул к дальнейшему движению вперед.

Хотя эта книга вовсе не о том, как добиться повышения зарплаты[18], все же примите несколько советов.

• Никогда не удовлетворяйтесь оплатой своего труда – это всего лишь точка отсчета. Выберите момент и задайте вопрос.

• Свою цену всегда называйте точно и выдвигайте четкие обоснования. Возможно, вы работаете больше, чем предусмотрено вашими обязанностями, больше производите, добиваетесь лучших результатов – ваша позиция должна быть ясно аргументирована.

• Не ограничивайтесь только зарплатой – вы можете требовать служебный автомобиль, дополнительный отпуск, добиваться расширения штатов, улучшения условий труда – требуйте все, что считаете нужным.

• Если вам отказали, проанализируйте, почему это произошло и что нужно сделать, чтобы не допустить подобных ошибок.

• После этого вернитесь к разговору.

• Никогда не теряйте спокойствия.

• Не сравнивайте себя ни с кем – вы уникальны и неповторимы.

• Никогда не угрожайте увольнением. Если вам не удалось добиться желаемого, вы можете уйти, но не ставьте такого ультиматума. Работодатели обычно не поддаются на подобные угрозы из принципа, не желая «терять лицо».

Если у вас не получилось с первого раза, сделайте выводы, проанализируйте ошибки и повторите попытку. Им уже не удастся уклониться от прямого ответа, не так ли? Повышение зарплаты – это предмет переговоров. Человек, владеющий этим искусством, может добиться многого, поэтому оттачивайте его (см. правило 31). И не отчаивайтесь, если у вас не получилось с первого раза. Работайте упорнее, а затем повторите попытку.

Правило 79 Не идите проторенным путем – ищите свой

Конечно, вы можете выбирать любой маршрут, но зачем же идти туда, куда идут все? Если в конце пути всех ждет приз, его придется делить на много частей. А если там ничего не ждет, зачем вообще туда идти?

Для того чтобы заработать деньги, необходим творческий подход. Посмотрите на успешных бизнесменов, и вы заметите у них лишь одну общую черту – они умеют всегда находиться на шаг впереди остальных. Они работают творчески, выдвигая идеи, которые другим людям просто не приходят в голову. Но это вовсе не означает, что вы должны бросаться вперед не раздумывая. Это лишь означает, что вы должны мыслить несколько иначе, чем остальные. Но тут-то и начинается проблема. Двигаться в толпе очень удобно. Если она движется не туда, ответственность ложится на всех. Но обычному человеку брать всю ответственность только на себя часто бывает не под силу.

Верно и обратное. Если толпа движется в правильном направлении, можно разделить всеобщую радость победы. Это как футбольный матч – всенародное ликование по поводу выигрыша любимой команды.

Способность идти своим путем требует мужества, зрелости и уверенности в себе, не говоря уже о творческих способностях и целеустремленности. Очень сложно не поддаваться соблазну разделить общие радости и печали. Я хочу привести один пример. В октябре 1987 года случился знаменитый обвал фондового рынка, когда огромное количество людей потеряло огромное количество денег. Но нашлись два человека, которые продали все свои акции в августе, – это Кери Пакер и Джимми Голдсмит. Они, кстати, уже миллиардеры. Заметьте, у человеческой психологии есть любопытное свойство: чем ближе победа, тем меньше склонность к риску. И наоборот – на грани поражения человек готов поставить на карту все.

На следующий день после обвала рынка я посетил один брокерский сайт. Там приводился список пяти наиболее популярных акций, а также причины, по которым вы должны немедленно их продать, что бы вам ни говорили ваши друзья, знакомые или родственники. Эти акции так долго и так высоко котировались, что их скорый крах был неминуем. Иными словами, присутствовал явный призыв: продавайте сегодня и опередите на шаг всех остальных. Но я думаю, что настоящие предприниматели не поддались на этот массовый призыв выделиться из толпы – они нашли свой путь, неожиданный и оригинальный.

Множество людей инвестировало свои средства в фермы по разведению устриц. Где сейчас все эти люди? Я могу вспомнить еще одно повальное увлечение – выращивание червей. Вы покупали яйца, выращивали червей, а затем их должна была выкупить у вас фирма, которая продавала яйца. Возможно, она очень неплохо заработала.

Мой сын однажды инвестировал 10 фунтов в собственную ферму по выращиванию гигантских улиток. Он приобрел пару улиток и кормил их на протяжении шести месяцев, ожидая, когда они вырастут. В конце концов обнаружилось, что это были обычные садовые улитки, которых полным-полно в любом саду. И мой сын был не одинок. Выращиванием таких улиток занималась вся школа. Это лишь немногие примеры, показывающие, что значит следовать за толпой.